تحلیل هفتگی بازار کریپتو | (۱۴ تا ۲۱ بهمن ۱۴۰۴) | چشم‌انداز بیت‌کوین و آلت‌کوین‌ها

📅 مرور هفته گذشته (۸ تا ۱۴ بهمن ۱۴۰۴)

بعد از چند هفته وقفه در گزارش‌های هفتگی (به‌دلیل شرایط خاص و اختلالاتی که همه از آن خبر داریم)، بازار کریپتو با یک موج ریزشی سنگین وارد فاز «ریسک‌گریزی شدید» شد و فشار فروش هم‌زمان روی بیت‌کوین و آلت‌کوین‌ها دیده شد.
• ارزش کل بازار کریپتو از ۲.۸۹ تریلیون دلار تا سقف ۳.۰۳ تریلیون دلار نوسان داشت و در نهایت روی ۲.۵۷ تریلیون دلار بسته شد (حدود ۱۱٪ افت هفتگی).
• بیت‌کوین پس از بازگشایی در ۸۶,۶۲۵ دلار و ثبت سقف ۹۰,۵۹۷ دلار، تا کف ۷۵,۶۸۹ دلار سقوط کرد و در پایان هفته روی ۷۶,۸۸۸ دلار بسته شد (حدود ۱۱٪ افت هفتگی).
• اتریوم افت عمیق‌تری داشت؛ از ۲,۸۱۵ دلار شروع کرد، سقف ۳,۰۴۵ دلار را ثبت کرد اما تا ۲,۲۳۷ دلار ریزش داشت و در نهایت روی ۲,۲۶۸ دلار بسته شد (حدود ۱۹.۴٪ افت هفتگی).
• شاخص ترس و طمع کریپتو به محدوده ۱۸ (Fear) برگشت که نسبت به هفته‌های اخیر ضعیف‌تر است و نشان می‌دهد بازار دوباره وارد فاز محافظه‌کارانه شده است.
• دامیننس بیت‌کوین تقریباً ثابت و در محدوده ۶۰.۰۸٪ باقی ماند؛ یعنی این ریزش «تک‌ارزی» نبود و آلت‌کوین‌ها نیز هم‌زمان تحت فشار قرار گرفتند.
• در بخش نهادی، ETFهای اسپات بیت‌کوین خروج سرمایه سنگینی ثبت کردند؛ در مجموع حدود ۱.۶۴ میلیارد دلار خروج خالص در طول هفته دیده شد که بیشترین فشار از سمت IBIT و FBTC بود و نشان می‌دهد صندوق‌ها فعلاً در حالت کاهش ریسک قرار دارند.

این ترکیب داده‌ها تأیید می‌کند بازار وارد یک فاز اصلاح عمیق‌تر شده و تا زمانی که نقدینگی و تقاضای نهادی برنگردد، هر رشد کوتاه‌مدت می‌تواند صرفاً یک پولبک در روند نزولی باشد.

🏛 مهم‌ترین رویدادهای کلان هفته (۱۴ تا ۲۱ بهمن ۱۴۰۴)

این هفته چند داده مهم اقتصادی منتشر می‌شود که می‌تواند جهت کوتاه‌مدت بازارهای جهانی و رمزارزها را مشخص کند:
• دوشنبه ۳ فوریه – ISM Manufacturing PMI: پیش‌بینی ۴۸.۵ (قبل ۴۷.۹)
• سه‌شنبه ۴ فوریه – JOLTS Job Openings: پیش‌بینی ۷.۲۱M (قبل ۷.۱۵M)
• چهارشنبه ۵ فوریه – ADP Non-Farm Employment Change: پیش‌بینی ۴۸K (قبل ۴۱K)
• چهارشنبه ۵ فوریه – ISM Services PMI: پیش‌بینی ۵۳.۶ (قبل ۵۴.۴)
• پنج‌شنبه ۶ فوریه – Unemployment Claims: پیش‌بینی ۲۱۳K (قبل ۲۰۹K)
• جمعه ۷ فوریه – Average Hourly Earnings m/m: پیش‌بینی ۰.۳٪ (قبل ۰.۳٪)
• جمعه ۷ فوریه – Non-Farm Employment Change (NFP): پیش‌بینی ۶۷K (قبل ۵۰K)
• جمعه ۷ فوریه – Unemployment Rate: پیش‌بینی ۴.۴٪ (قبل ۴.۴٪)
• جمعه ۷ فوریه – Prelim UoM Consumer Sentiment: پیش‌بینی ۵۵.۴ (قبل ۵۶.۴)
• جمعه ۷ فوریه – Prelim UoM Inflation Expectations: مقدار قبلی ۴.۰٪

جمع‌بندی اثر داده‌ها: «اشتغال + PMI» می‌تواند جهت دلار و نرخ بهره انتظاری را جابه‌جا کند؛ در نتیجه هفته‌ای با نوسان بالا برای BTC/ETH محتمل است.

🌐 چشم‌انداز کلان بازار در هفته جاری

• بازار کریپتو پس از شکست ساختار کوتاه‌مدت صعودی، وارد فاز اصلاح عمیق شده و اکنون حساس‌ترین متغیر، واکنش بیت‌کوین به محدوده حمایتی ۷۵–۷۲ هزار دلار است؛ حفظ این ناحیه می‌تواند زمینه یک بازیابی کوتاه‌مدت ایجاد کند اما از دست رفتن آن، ریسک ادامه ریزش تا حمایت‌های پایین‌تر را افزایش می‌دهد.
• شاخص ترس و طمع دوباره به ناحیه «ترس» برگشته و هم‌زمان خروج سنگین ETFها نشان می‌دهد سرمایه نهادی فعلاً در حالت دفاعی قرار دارد؛ بنابراین تا زمان بازگشت جریان ورود سرمایه، روند صعودی پایدار تأیید نمی‌شود.
• از نظر رفتاری، اگرچه بازار در چنین مقاطعی مستعد «جهش‌های ناگهانی» است، اما ساختار کلی هنوز شکننده است و این هفته بیشتر مناسب معاملات مدیریت‌شده، کم‌ریسک و کوتاه‌مدت است تا پوزیشن‌های سنگین و هیجانی

بیت کوین

قیمت بیت‌کوین پس از شکست حمایت قبلی و ورود به فاز ریزشی، اکنون به محدوده حمایتی ۷۲٬۰۰۰ تا ۷۶٬۰۰۰ دلار رسیده و روی این ناحیه در حال واکنش است؛ حفظ این محدوده می‌تواند زمینه‌ساز یک بازگشت کوتاه‌مدت و ورود به فاز نوسان و تثبیت را فراهم کند. در سمت مقابل، محدوده ۸۶٬۰۰۰ تا ۹۱٬۰۰۰ دلار به‌عنوان مقاومت کلیدی بازار شناخته می‌شود که عبور و تثبیت بالای آن می‌تواند نشانه بازگشت قدرت خریداران و آغاز فاز بازیابی قیمت در تایم‌فریم میان‌مدت باشد.

اتریوم

قیمت اتریوم پس از شکست نزولی و ریزش سنگین از ناحیه عرضه، اکنون وارد محدوده حمایتی ۲,۰۵۰ تا ۲,۲۴۰ دلار شده و واکنش به این ناحیه نقش تعیین‌کننده‌ای در جلوگیری از ادامه افت خواهد داشت؛ در صورت حفظ این محدوده می‌توان انتظار ورود قیمت به فاز نوسان و تثبیت و شکل‌گیری یک بازگشت اصلاحی کوتاه‌مدت را داشت. در سمت مقابل، محدوده ۲,۷۸۰ تا ۳,۰۵۰ دلار مقاومت کلیدی بازار است که عبور و تثبیت بالای آن می‌تواند نشانه بازگشت قدرت خریداران و آغاز روند بازیابی در تایم‌فریم میان‌مدت باشد.

لایت کوین

قیمت لایت‌کوین پس از از دست دادن حمایت‌های میانی و ریزش سریع، اکنون وارد محدوده حمایتی ۵۴ تا ۵۸ دلار شده و واکنش به این ناحیه می‌تواند تعیین‌کننده ادامه مسیر باشد؛ در صورتی که این حمایت حفظ شود، احتمال شکل‌گیری یک فاز تثبیت و نوسان و سپس تلاش برای بازگشت اصلاحی افزایش پیدا می‌کند. در سمت مقابل، محدوده ۶۷ تا ۷۳ دلار به‌عنوان مقاومت کلیدی بازار شناخته می‌شود و عبور و تثبیت بالای آن می‌تواند نشانه بازگشت قدرت خریداران و شروع موج بازیابی قیمت در کوتاه‌مدت تا میان‌مدت باشد.

قیمت سویی

قیمت SUI پس از شکست حمایت‌های قبلی و ادامه فشار فروش، اکنون وارد محدوده حمایتی ۰.۹۷ تا ۱.۰۶ دلار شده و حفظ این ناحیه می‌تواند زمینه‌ساز توقف ریزش و شکل‌گیری یک فاز تثبیت کوتاه‌مدت باشد؛ در غیر این صورت، احتمال ادامه حرکت نزولی و ثبت کف‌های پایین‌تر افزایش پیدا می‌کند. در سمت مقابل، محدوده ۱.۳۳ تا ۱.۵۳ دلار به‌عنوان مقاومت کلیدی بازار شناخته می‌شود و عبور و تثبیت بالای آن می‌تواند نشانه بازگشت قدرت خریداران و شروع موج بازیابی قیمت در تایم‌فریم روزانه باشد.

سولانا

قیمت سولانا (SOL) پس از شکست حمایت‌های قبلی و ورود به فاز ریزشی، اکنون به محدوده حمایتی ۹۵ تا ۱۰۰ دلار رسیده و واکنش به این ناحیه برای جلوگیری از ادامه افت بسیار حیاتی است؛ حفظ این سطح می‌تواند باعث کاهش فشار فروش و شکل‌گیری یک موج تثبیت یا برگشت کوتاه‌مدت شود. در سمت مقابل، محدوده ۱۲۰ تا ۱۳۰ دلار به‌عنوان مقاومت کلیدی بازار شناخته می‌شود و عبور و تثبیت بالای آن می‌تواند نشانه بازگشت قدرت خریداران و آغاز روند بازیابی در تایم‌فریم روزانه باشد.

ریپل

قیمت ریپل (XRP) پس از شکست نزولی و افزایش فشار فروش، وارد محدوده حمایتی ۱.۴۰ تا ۱.۵۵ دلار شده و واکنش به این ناحیه برای جلوگیری از ادامه ریزش بسیار مهم است؛ در صورتی که این حمایت حفظ شود می‌تواند زمینه‌ساز کاهش هیجان فروش و یک حرکت اصلاحی رو به بالا در کوتاه‌مدت باشد. در سمت مقابل، محدوده ۱.۷۵ تا ۲.۰۰ دلار به‌عنوان مقاومت کلیدی بازار شناخته می‌شود و عبور و تثبیت قیمت بالای آن می‌تواند نشانه بازگشت قدرت خریداران و شروع فاز بازیابی قیمت ریپل در روند روزانه باشد.

آوالانچ

قیمت آوالانچ (AVAX) پس از شکست نزولی و ادامه فشار فروش، وارد محدوده حمایتی ۸.۶ تا ۹.۶ دلار شده و واکنش به این ناحیه برای جلوگیری از ریزش عمیق‌تر اهمیت بالایی دارد؛ در صورت حفظ این سطح می‌توان انتظار داشت بازار وارد فاز نوسان و تثبیت شود و یک حرکت اصلاحی رو به بالا شکل بگیرد. در سمت مقابل، محدوده ۱۲.۳ تا ۱۳.۵ دلار به‌عنوان مقاومت کلیدی در مسیر برگشت قیمت شناخته می‌شود و عبور و تثبیت بالای این ناحیه می‌تواند نشانه بازگشت قدرت خریداران و شروع روند بازیابی در تایم‌فریم روزانه باشد.

چین لینک

قیمت چین‌لینک (LINK) پس از شکست نزولی و افزایش فشار فروش، به محدوده حمایتی ۹.۳ تا ۹.۴ دلار رسیده و این ناحیه در حال حاضر مهم‌ترین سطح برای کنترل ریزش است؛ حفظ این محدوده می‌تواند باعث کاهش هیجان فروش و ورود بازار به فاز نوسان و تثبیت کوتاه‌مدت شود. در سمت مقابل، محدوده ۱۱.۴ تا ۱۲.۴ دلار به‌عنوان مقاومت کلیدی مسیر برگشت قیمت شناخته می‌شود و عبور و تثبیت بالای آن می‌تواند نشانه بازگشت قدرت خریداران و آغاز حرکت اصلاحی رو به بالا در تایم‌فریم روزانه باشد.

دوج کوین

قیمت دوج‌کوین (DOGE) پس از ادامه فشار فروش و ریزش اخیر، وارد محدوده حمایتی ۰.۰۹ تا ۰.۱۰ دلار شده و واکنش بازار به این ناحیه نقش تعیین‌کننده‌ای در توقف روند نزولی دارد؛ در صورت حفظ این محدوده، می‌توان انتظار یک فاز نوسان و تثبیت کوتاه‌مدت و سپس تلاش برای اصلاح رو به بالا را داشت. در سمت مقابل، محدوده ۰.۱۲ تا ۰.۱۳ دلار مقاومت کلیدی مسیر برگشت قیمت محسوب می‌شود و عبور و تثبیت بالای آن می‌تواند نشانه بازگشت قدرت خریداران و شروع موج بازیابی در تایم‌فریم روزانه باشد.

بایننس کوین

قیمت BNB پس از شکست حمایت‌های میانی و ریزش سریع، وارد محدوده حمایتی ۷۳۰ تا ۷۵۵ دلار شده و این ناحیه فعلاً مهم‌ترین سطح برای جلوگیری از ادامه فشار فروش است؛ اگر این محدوده حفظ شود، احتمال شکل‌گیری فاز نوسان و سپس یک حرکت اصلاحی رو به بالا افزایش پیدا می‌کند. در سمت مقابل، محدوده ۸۳۰ تا ۸۷۰ دلار مقاومت کلیدی بازار محسوب می‌شود و عبور و تثبیت بالای آن می‌تواند نشانه بازگشت قدرت خریداران و شروع موج بازیابی در تایم‌فریم روزانه باشد.